小沈阳的二人转

唐朝末年，群雄并起。五代十国、战乱不断。 江苏金陵校军场。 两江节度使唐孝诚江宁阅兵，两江文武百官不敢怠慢，齐来校军场参拜。 午时刚过，两将总督唐孝诚在亲兵卫队的护卫下，坐八抬大轿，身穿黄袍马褂，与钦差大臣也是他的好友——徐铭义，威风凛凛地出现在校军场上…… 文武官员参拜完毕，唐孝诚在他的侄子——金陵总兵唐振邦、外甥金陵参将王成镇的簇拥下，上演武台阅兵。突然卫队中杀出一条大汉，手中是明晃晃的匕首，亲兵们大惊，纷纷抽出洋枪保护总督大人，却不料身后的金陵驻守官兵们却骤然拔刀制住了唐孝诚的亲兵卫队；唐振邦也被身后的王成镇以短枪制住，两江节度使失去了护卫，孤身面对着眼前的刺客，一时校军场风云变色！ 久经沙场的唐孝诚缓缓甩去累赘的官服，冷漠的眼神注视着对面的刺客——那个他以前曾经生死与共、八拜之交的好兄弟张云祥；而手持立刃的张云祥，眼睛几乎要瞪出血来，仇视着唐...。机竜之助（市川雷蔵）は京の島原で宇津木兵馬（本郷功次郎）と対決するが、靄の中で両者とも互いを見失ってしまう。怪盗・裏宿の七兵衛（見明凡太朗）は島原にいるお松（山本富士子）の身請に向かう途中、負傷した兵馬と出会い、共にお松のいる木津屋を訪れる。七兵衛はつい先刻まで兵馬が戦っていた相手こそ、お松の祖父を斬った浪人であることを伝える。仇が同じ竜之助であることから、激しい復讐の念を燃やす兵馬とお松。兵馬は新選組を抜け、3人は竜之助の後を追う。竜之助はふとしたきっかけから丹後屋敷に逗留していたが、江戸へ向かい、上野の旅籠で浪人・酒井新兵衛(小堀阿吉雄)と出会う。酒井の引き合わせによって天誅組の総裁・松本奎堂（羅門光三郎）と行動を共にすることとなるが、天誅組は大敗を喫し、藤堂藩、彦根藩などに追われるようになった。その最中、竜之助は、追手が投げ込んだ爆薬のため失明...。